Η νέα έκδοση του Xbox, για την ώρα ονομάζεται ονομασία Xbox 720, θα διαθέτει το γραφικό επεξεργαστή 6000 της AMD κι εκτός από υποστήριξη DirectX11, θα έχει ανάλυση 1080p HD σε περισσότερες από μία οθόνες καθώς και 3D απεικόνιση, Blu-Ray Player.
Με το νέο επεξεργαστή, που θα χρησιμοποιεί το Xbox 720, η υπολογιστική ισχύς του θα είναι εξαπλάσια από το Xbox 360 ενώ η απόκριση του αισθητήρα Kinect θα είναι ακόμα καλύτερη.
Αν ισχύουν οι φήμες αυτές τότε το νέο Xbox θα είναι κατά 20% πιο δυνατό σε σχέση με το Wii U της Nintendo το οποίο μαζί με το νέο Playstation της Sony αποτελούν τους βασικούς ανταγωνιστές του.
Τέλος η Microsoft εξετάζει το ενδεχόμενο να βάλει κι ένα σύστημα ασφαλείας στη νέα κονσόλα έτσι ώστε η νέα κονσόλα να μην μπορεί να παίξει παιχνίδια που έχουν εγκατασταθεί σε άλλη κονσόλα.