Πριν πέντε χρόνια οι τρεις ιδρυτές του και φίλοι, Steve Chen, Chad Hurley και Jawed Karim δούλευαν για το PayPal, πριν ξεκινήσουν το YouTube.
Η αφορμή δημιουργίας του ήταν να μοιραστούν ένα βίντεο από ένα πάρτυ με φίλους τους. Επειδή όμως το email τους δεν δεχόταν τόσο μεγάλα συνημμένα αρχεία, αποφάσισαν να δημιουργήσουν τη δική τους υπηρεσία φιλοξενίας και διανομής βίντεο, που κατέληξε να είναι η πιο δημοφιλής στο Internet.